在险价值论文

论文摘要随着利率市场化的推进,上海银行间同业拆放利率(SHIBOR)逐渐与金融产品定价相挂钩,也让金融机构越来越关注对SHIBOR的风险管理。风险管理中的一个重要工具就是在险价...

论文摘要构建非参数、集成性的分位数回归森林算法,对上证综指和标普500指数的VaR进行了估计;同时构建了其他一些主流的方法,包括历史模拟、GARCH族方法、弹性网络、门限分位数...

论文摘要构建了平滑转换机制下的分位点回归模型,其平滑转换变量选取市场波动率指数(volatilityindex,VIX),研究了美国股市对全球若干代表性股市风险的非线性影响.研...