论文摘要
连接航运指数船舶融资租赁区间积息互换是航运企业一种财务风险管理创新模式,在当前航运背景下具有潜在的广泛应用价值,本文围绕连接航运指数的船舶融资租赁区间积息互换展开研究。首先,结合利率互换理论和该模式特征,提出了连接BDI指数的船舶融资租赁区间积息互换框架和无套利中性定价理论。其次,借助随机过程方法,构建了BDI指数和利率走势双随机情景模拟下、连接BDI指数的船舶融资租赁区间积息互换模型,并给出了蒙特卡罗法模拟求解步骤。最后,采用实例进行了模型验证和情景分析,结果表明本文建立的连接BDI指数的船舶融资租赁区间积息互换模型可靠性较好,更贴近实际情况。
论文目录
文章来源
类型: 期刊论文
作者: 余方平,孟斌,匡海波
关键词: 指数,船舶融资租赁,区间积息互换,二元数字期权,蒙特卡罗模拟
来源: 科研管理 2019年09期
年度: 2019
分类: 基础科学,工程科技Ⅱ辑,经济与管理科学
专业: 公路与水路运输,交通运输经济,金融,投资,会计
单位: 大连海事大学综合交通运输协同创新中心
基金: 国家自然科学基金项目(71831002,71672016),长江学者和创新团队发展计划(IRT_17R13),中国博士后科学基金项目(2019M651101),辽宁省经济社会发展研究课题(2019lslktqn-021),辽宁省高等教育内涵发展专项资金资助项目(20110117201,20110116102)
分类号: F552.6;F550.66;F832.49
DOI: 10.19571/j.cnki.1000-2995.2019.09.026
页码: 263-276
总页数: 14
文件大小: 359K
下载量: 204